ליברה עוברת מהפסד לרווח ברבעון - המניה מזנקת בכמעט 8%

ליברה, חברת הביטוח הדיגיטלית, שנוסדה ומנוהלת על ידי אתי אלישקוב, פרסמה את דוחותיה הכספיים לרבעון השני ולמחצית הראשונה לשנת 2024. החברה ממשיכה להציג שיעור גידול משמעותי בפרמיות ברוטו ורווח רבעוני משמעותי. הרבעון השני והמחצית הראשונה לשנת 2024 אופיינו בגידול בהכנסות, הנובע מהמשך צמיחה מואצת בהיקפי הפעילות של החברה בכל הענפים בהם היא פועלת. החברה רשמה שיעור גידול משמעותי בפרמיות ברוטו לצד שיפור ב-Loss Ratio בשייר בענף רכב רכוש שהסתכם ב-68% ברבעון השני לעומת כ-89% ברבעון המקביל אשתקד. המניה מזנקת ב-7.77%+. 

הפרמיות ברוטו ברבעון השני צמחו בכ-30% והסתכמו בכ-182.0 מיליון ש"ח לעומת כ-140.0 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הפרמיות ברוטו במחצית הראשונה בשנת 2024 צמחו בכ-31% והסתכמו בכ-403.9 מיליון ש"ח לעומת כ-308.0 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד. זאת, לצד התייעלות תפעולית בהוצאות החברה - שיעור סך ההוצאות מפרמיה ברוטו במחצית הראשונה לשנת 2024 הסתכם בכ-12.2% לעומת כ-14% במחצית המקבילה אשתקד ולצד רווחי השקעות בתיק הנוסטרו של החברה. 

הפרמיות שהורווחו ברוטו בביטוח הכללי ברבעון השני של שנת 2024 זינקו בכ-37% והסתכמו בכ-175.9 מיליון ש"ח לעומת כ-128.3 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הפרמיות שהורווחו ברוטו במחצית הראשונה לשנת 2024 זינקו בכ-37% והסתכמו בכ-335.8 מיליון ש"ח לעומת כ-244.6 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד. לחברה אין כלל לקוחות שהינם ציי רכב וקולקטיבים וכל הלקוחות הינם לקוחות פרטיים, וזאת בהתאם למדיניות החברה. לחברה יש כיום למעלה מ-200,000 מבוטחים (ולמעלה מ-400,000 פוליסות) כאשר הרוב המכריע של מבוטחי החברה רוכשים פוליסות רכב חובה ורכב רכוש יחד. 

החברה הציגה רווח כולל לפני מס ברבעון השני לשנת 2024 שהסתכם בכ-20.3 מיליון ש"ח לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-1.2 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי ברבעון השני לשנת 2024 הסתכם בכ-13.3 מיליון ש"ח לעומת הפסד נקי של כ-0.8 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד.

במחצית הראשונה לשנת 2024 החברה הציגה רווח כולל לפני מס של כ-37.3 מיליון ש"ח לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-3.9 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי במחצית הראשונה לשנת 2024 הסתכם בכ-24.5 מיליון ש"ח לעומת הפסד נקי של כ-2.7 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד.

המעבר מהפסד לרווח בתקופת הדוח לעומת תקופה מקבילה אשתקד נובע בעיקר מהמשך השיפור החיתומי (Loss Ratio) בענף רכב רכוש לאור הגידול בפרמיה הממוצעת וירידה בעלות התביעה הממוצעת אשר נובעת מירידה קלה בשכיחות הגניבות. זאת לצד גידול ברווחי השקעות בתיק הנוסטרו של החברה שהיקפו מסתכם בכ-450 מיליון ש"ח במועד פרסום הדוח והמשך התייעלות תפעולית בהוצאות החברה. ברבעון השני לשנת 2024 נרשמו רווחי השקעות בתיק הנוסטרו של החברה בסך של כ-5.1 מיליון ש"ח בהשוואה לכ-2.7 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. מנגד נרשם גידול בעלות הכיסוי לנזקי קטסטרופה ממבטחי משנה.

הפרמיות ברוטו בביטוח רכב רכוש ברבעון השני לשנת 2024 צמחו בכ-34% והסתכמו בכ-120.0 מיליון ש"ח לעומת כ-89.6 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הגידול נובע מהמשך צמיחה מואצת בהיקפי הפעילות של החברה בענף, המלווה בעלייה בפרמיה הממוצעת וכן מנאמנות לקוחות גבוהה הבאה לידי ביטוי בשיעור חידושים גבוה. 

הרווח הכולל לפני מס בענף רכב רכוש ברבעון השני הסתכם בכ-17.9 מיליון ש"ח לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-0.3 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד ולעומת רווח כולל לפני מס בסך של כ-8.9 מיליון ש"ח בשנת 2023. ברבעון השני נרשמו בענף זה רווחי השקעות בתיק הנוסטרו של החברה בסך של כ-2.3 מיליון ש"ח לעומת רווחי השקעות בסך של כ-1.2 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד.

הפרמיות ברוטו בביטוח רכב רכוש במחצית הראשונה לשנת 2024 צמחו בכ-35% והסתכמו בכ-266.2 מיליון ש"ח לעומת כ-196.5 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד.

הרווח הכולל לפני מס בענף רכב רכוש במחצית הראשונה הסתכם בכ-35.4 מיליון ש"ח לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-4.1 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד. רווחי השקעות בתיק הנוסטרו של החברה במחצית הראשונה הסתכמו בכ-3.6 מיליון ש"ח לעומת רווחי השקעות בסך של כ-1.7 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד.

הפרמיות ברוטו בביטוח רכב חובה ברבעון השני לשנת 2024 הסתכמו בכ-54.2 מיליון ש"ח לעומת כ-45.0 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד, עלייה של כ-20%. הרווח הכולל לפני מס הסתכם בכ-2.1 מיליון ש"ח לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-0.8 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. העלייה בעקום הריבית בתוספת פרמיית אי הנזילות הקטינה את העתודות הביטוחיות בברוטו בסכום של כ-9.9 מיליון ש"ח וכ-2.7 מיליון ש"ח בשייר ברבעון השני לעומת קיטון בעתודות הביטוחיות בברוטו בסך של כ-1.2 מיליון ש"ח בברוטו וכ-0.3 מיליון ש"ח בשייר ברבעון המקביל אשתקד. כמו כן, רווחי השקעות בענף זה הסתכמו בכ-1.3 מיליון ש"ח לעומת כ-0.7 מיליון ש"ח ברבעון 

המקביל אשתקד, וכן נרשם גידול בפרמיה הממוצעת. רווחים אלו קוזזו בחלקם כתוצאה מהעלייה במדד המחירים לצרכן אשר הגדילה את ההתחייבויות הביטוחיות ברבעון השני לשנת 2024.

הפרמיות ברוטו בביטוח רכב חובה במחצית הראשונה לשנת 2024 הסתכמו בכ-122.4 מיליון ש"ח לעומת כ-102.0 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד, עלייה של כ-20%. הרווח הכולל לפני מס הסתכם בכ-2.2 מיליון ש"ח לעומת רווח כולל לפני מס של כ-0.8 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד. העלייה בעקום הריבית בתוספת פרמיית אי הנזילות הקטינה את העתודות הביטוחיות בברוטו בסכום של כ-5.6 מיליון ש"ח וכ-1.5 מיליון ש"ח בשייר לעומת קיטון בעתודות הביטוחיות בברוטו בסך של כ-2.1 מיליון ש"ח בברוטו וכ-0.4 מיליון ש"ח בשייר במחצית המקבילה אשתקד. כמו כן, רווחי השקעות בענף זה הסתכמו לסך של כ-2.1 מיליון ש"ח לעומת כ-1.0 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד. רווחים אלו קוזזו בחלקם כתוצאה מהעלייה במדד המחירים לצרכן במחצית הראשונה לשנת 2024.

הפרמיות ברוטו בביטוח רכוש אחר (ביטוח דירה, עסק, חיות מחמד וביטוח נסיעות לחו"ל) ברבעון השני לשנת 2024 הסתכמו בכ-6.4 מיליון ש"ח לעומת כ-4.8 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד, גידול של כ-33%. ההפסד הכולל לפני מס הסתכם בכ-0.8 מיליון ש"ח לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-0.7 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הפרמיות ברוטו בביטוח רכוש אחר במחצית הראשונה לשנת 2024 הסתכמו בכ-12.7 מיליון ש"ח לעומת כ-9.0 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד, עלייה של כ-42%. ההפסד הכולל לפני מס הסתכם בכ-2.6 מיליון ש"ח לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-1.4 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד. הגידול בהפסד נובע בעיקר מגידול בעלויות רכישת כיסוי לנזקי קטסטרופה ממבטחי המשנה בהשוואה לרבעון המקביל אשתקד.

כמו כן, בענף ביטוח דירה נרשמו במהלך הרבעון הראשון של שנת 2024 מספר תביעות גדולות יחסית בהשוואה לתקופה המקבילה אשתקד. יצוין, כי לאורך השנים התוצאות הביטוחיות (Loss Ratio) בענפים אלו חיוביות וככל שהחברה תמשיך במגמת גידול וצמיחה בענפים אלו, היא צופה כי תוצאותיה הכספיות ישתפרו והעלות השולית של כיסוי לנזקי קטסטרופה ממבטחי המשנה, תקטן.

ברבעון השני לשנת 2024 נרשמו במגזר ביטוח חיים פרמיות שהורווחו ברוטו בסך של כ-1.4 מיליון ש"ח לעומת כ-0.4 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הכולל לפני מס הסתכם בכ-485 אלף ש"ח לעומת כ-276 אלף ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הגידול ברווח נובע בעיקרו מגידול בפעילות.

במחצית הראשונה לשנת 2024 נרשמו במגזר ביטוח חיים פרמיות שהורווחו ברוטו בסך של כ-2.6 מיליון ש"ח לעומת כ-0.6 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד. הרווח הכולל לפני מס הסתכם בכ-1.3 מיליון ש"ח לעומת כ-0.3 מיליון ש"ח במחצית המקבילה אשתקד. הפרמיה המשונתת ליום 30 ביוני 2024, הסתכמה לסך של כ- 6.2  מיליון ש"ח. ההון של החברה הסתכם ביום 30 ביוני 2024 לסך של כ-93.8 מיליון ש"ח בהשוואה לסך של כ-69.3 מיליון ש"ח ליום 31 בדצמבר 2023. הגידול בהון העצמי נובע מרווח כולל לאחר מס של כ-24.5 מיליון ש"ח במחצית הראשונה לשנת 2024. התשואה להון ברבעון השני לשנת 2024 עמדה על 61% במונחים שנתיים.  

ליברה ממשיכה ליישם את מודל שיתוף המבוטחים ברווחים באמצעות יצירת ארנק דיגיטלי לכל לקוח וצבירת מטבעות דיגיטליים (ליברות) הניתנים למימוש למזומן, לחידוש פוליסות או לרכישה של פוליסות חדשות. בתקופת הדוח חילקה ליברה לציבור לקוחותיה כ-13 מיליון ליברות. 

לגרף ליברה לחצו כאן